本公司董事会、全体董事及相关股东确保本公告内容不存在任何虚伪记载、误导性陈说或许严重遗失，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承当法律责任。
金冠电气股份有限公司（以下简称“金冠电气”或“公司”）于2023年5月10日收到上海证券买卖所科创板公司办理部下发的《关于对金冠电气股份有限公司2022年年度陈述的过后审阅问询函》（上证科创公函【2023】0121号）。接到问询函后，公司及时组织相关人员对问询函提出的有关问题进行了仔细的核对及实行，现将有关状况回复阐明如下：
2022年公司运营收入60,622.16万元，其间相关买卖算计产生额16,442.35万元，占运营收入的27%，同比添加194%；相关应收账款与应收收据算计17,860.21万元，占相关出售金额109%。上市以来相关买卖金额逐年添加、占运营收入份额逐年上升，近三年公司相关买卖、相关应收账款复合添加率别离为306%、364%。
请公司(1)弥补发表相关买卖的相关状况，包含但不限于买卖对手方称号、买卖布景、买卖方法、协议签署时刻、实行时刻、首要买卖条款以及是否经过相关方完成产品的终究出售，相关方终端客户是否与公司客户存在重合；(2)结合可比商场价格、毛利率、相关方转价格格、回款状况等，阐明相关买卖定价的公允性，是否存在对公司或许相关方的利益输送。
一、弥补发表相关买卖的相关状况，包含但不限于买卖对手方称号、买卖布景、买卖方法、协议签署时刻、实行时刻、首要买卖条款以及是否经过相关方完成产品的终究出售，相关方终端客户是否与公司客户存在重合。
2022年度，公司相关买卖收入为16,442.35万元，其间与锦冠电力产生的相关买卖收入为15,272.64万元，占相关买卖收入总额的份额为92.88%。公司与锦冠电力的买卖内容首要包含配网产品4,868.41万元、充电桩2,929.86万元、储能设备7,433.63万元。
公司与锦冠技能产生的相关买卖收入为749.08万元，占相关买卖收入总额的份额为4.56%，买卖内容首要为充电桩产品600.41万元。
公司与其他三家相关主体产生的相关买卖收入算计为420.63万元，占相关买卖收入总额的份额为2.56%，买卖内容首要为充电桩产品261.45万元。
公司与相关方签定合同，依据合同约好及项目进展交货履约，2022年相关买卖中，履约周期在一个月以内占9.35%，2-6个月占90.45%，6个月-1年占0.2%，与非相关方合同履约周期根本一起，2022年公司相关买卖均依照合同约好实行。
2022年公司相关买卖多为政府出资工程建造项目，业主方严厉依照合同方案推动工程进展，公司依照项目进展进行履约交货。其间2022年12月相关买卖履约金额占年度相关买卖总额的份额为29.82%，首要系政府出资的内乡县工业集聚区增量配电事务试点项目在2022年12月履约交给3,185.84万元储能设备所造成的。该项目为2021年发行的政府专项债出资工程建造项目，项目的业主单位内乡县工业集聚区展开出资有限公司对项目的工程进展、专项债资金投入实行均有绩效考核要求，于2022年四季度屡次催促进展，要求增量配电试点作业快速向前推动，项目赶快投入运营，以有用促进配电网建造展开，进步配电网运营功率，赶快下降园区用电本钱，起到试点演示作用。依据业主方要求，依照项目工程进展要求公司于2022年9-12月分两次履约交货。因而，公司在2022年12月履约交给金额相对较高具有合理性。
近年来，跟着“新基建”的发动，电力出资规划不断扩展。为促进经济展开，各地政府发挥根底建造出资项目的引导作用，带动社会资本在工业集聚区根底设备建造、新动力电动车充电根底设备建造等方面加大出资。
公司与相关方产生的事务首要有新动力轿车充电桩（含配套箱变产品）、电化学储能设备与系统等产品。相关事务布景如下：
2020年以来，国务院、河南省人民政府、南阳市人民政府别离出台相关方针，《国家展开变革委等部分关于进一步进步电动轿车充电根底设备服务确保才能的施行定见》、《关于印发河南省加速电动轿车充电根底设备建造若干方针的告诉》、《南阳市人民政府关于印发提振商场决心安稳经济展开加速现代化副中心城市建造若干方针办法的告诉》，均不同程度的提出了对新动力电动轿车根底设备适度超前建造的要求，并给予相应的方针支撑和补助。
2020年国务院办公厅发布的《新动力轿车工业展开规划（2021-2035）》（以下简称《规划》）中明晰了“推动新动力轿车工业高质量展开，加速建造轿车强国”的战略方向，提出到2025年新动力轿车新车出售量到达轿车新车出售总量的20%左右。一起，要求科学布局充换电根底设备，加强与城乡建造规划，加速构成城乡公共充电网络。而当时大部分公共充电桩都会集在一线、新一线城市，二三四线城市的充电根底设备十分单薄，尤其是县城及城镇，充电难成为城镇大众的痛点。充换电站建造存在很大缺口，已成为限制新动力轿车推行的瓶颈，全国新动力轿车充电根底设备建造显着加速，商场展开空间巨大。
为加速城乡充电根底设备建造，各地财务部分加大财务支撑力度，连续发行专项债券支撑县域电动轿车根底设备展开。专项债券是国家为支撑要点范畴和项目而发行的特定债券。依据中心最新方针，专项债券资金支撑规划有所扩展，要点支撑交通根底设备、农林水利、生态环保以及新动力和新式根底设备等范畴，与新动力轿车充电桩相关的专项债是要点支撑规划。2021年至今，河南省人民政府连续发行多期城乡展开和社会作业类专项债，支撑新动力轿车充换电根底设备项目建造。
2022年元月，国家展开变革委员会、国家动力局等出台《国家展开变革委等部分关于进一步进步电动轿车充电根底设备服务确保才能的施行定见》（发改动力规〔2022〕53号），提出到“十四五”末，我国电动轿车充电确保才能进一步进步，构成适度超前、布局均衡、智能高效的充电根底设备系统，能够满意超越2,000万辆电动轿车充电需求。
2023年4月28日，中心政治局举行会议，提出要稳固和扩展新动力轿车展开优势，加速推动充电桩、储能等设备建造和配套电网改造。
2023年5月5日，国务院总理李强掌管举行国务院常务会议，审议经过了加速推动充电根底设备建造、更好支撑新动力轿车下乡和村庄复兴的施行定见。
2016年末，南阳市人民政府为促进南阳市充电设备及电动轿车的快速展开，鼓舞和引导社会资本、技能参加南阳市充电根底设备网络建造及运营，选用揭露投标方法承认了公司相关方河南锦冠技能有限公司（曾用名“北京金冠华电科技有限公司”）及其子公司南阳市爱充充电技能有限公司为南阳市中心城区电动轿车充电设备特许运营企业，运营期限为自2017年元月起三十年。2018年至2019年，锦冠技能相继获得内乡县、社旗县、桐柏县和淅川县的电动轿车充电根底设备30年特许运营权。
①在公共服务范畴建造专用充电设备。在公交、环卫、物流、营运乘用车等公共范畴推行纯电动轿车，依照桩车比1:2介入充电设备规划、建造。
②在单位与居民区停车位建造充电设备。政府机关、公共组织及作业单位内部停车场资源，应结合各单位电动轿车装备、更新方案，规划建造电动轿车专用停车位和充电设备，建造份额不低于15%。
③建造城市公共充电网络。南阳市大型商场、超市、文体场馆等公共修建物配建停车场，交通纽带、驻车换乘纽带等社会公共停车场，建造充电设备或预留建造装置条件的车位份额不低于10%；在具有条件的加油(气)站配建公共快充设备，恰当新建独立占地的公共快充站。
终究建成掩盖南阳市中心城区及各县区的电动轿车充电设备网络，打造南阳市城市中心区公共充电服务半径2公里充电网络，满意电动轿车充电服务的需求。
2022年度，公司储能设备产品为新增产品，首要系为全国第二批增量配电事务试点项目内乡县工业集聚区展开出资有限公司供给配套储能系统产品。
2017年，为贯彻实行《中心国务院关于进一步深化电力体制变革的若干定见》（中发〔2015〕9号）提出的“管住中心、铺开两端”的电改精力，内乡县工业集聚区展开出资有限公司向国家发改委动力局申报了全国第二批增量配电事务试点项目，并成功当选，一起该项目也当选了工信部承认的第四批全国工业范畴电力需求侧办理演示园区。
内乡县工业集聚区增量配电事务试点项目是以建造零碳才智动力，打造内乡区域“动力高地”为方针，依据区域动力禀赋和用户用能特征，依照风光火储、源网荷储一体化的思路，进行规划建造的。项目总出资6.864亿元，首要建造110kV变电站及10kV沟通配电网、10kV直流配电网、配电网运营中心、分布式房顶光伏项目、电化学储能项目、电动轿车充电桩项目等。2020年8月至2022年5月期间算计请求地方政府专项债资金50,000万元，剩下资金来源于财务资金。
内乡县工业集聚区增量配电事务试点项目配套储能系统产品，具有明显的经济效益和社会效益。在“双碳”布景下，新式储能技能多元化展开趋势日益明显。电化学储能系统电池安全性、循环寿数、充放电功率等功用水平继续改善，商场规划快速添加，工业链日趋老练，高安全、低本钱、大容量、高功率。从经济效益上看，增量配网项目配套储能，归于电网侧储能，运用低谷用电平和峰顶峰放电的方法，运用峰谷电价差、商场买卖价差获得收益或削减用户电费开销。从社会效益上看，增量配网配套储能，以毫秒级的呼应时刻，为配电网毛病供给快速功率援助，一起也丰厚了电网调峰调频、大气污染防治手法，进步动力运用归纳效益。
锦冠电力等五家相关公司主营光伏发电、风力发电等新动力工程项目EPC、电动轿车充电站建造及运维、220kV及以下送变电和供电装置工程、市政等各类工程的总承揽、承装、承修等事务。相关公司具有电力工程施工总承揽贰级、市政共用工程施工总承揽贰级、机电工程施工总承揽叁级、修建工程施工总承揽叁级等工程施工资质。近年来捉住“新基建”出资时机，不断拓宽事务和商场，在电力工程建造范畴占有了必定的商场份额。
公司作为专业电气设备供货商，具有较彻底的电气设备产品品类，质量牢靠，供给才能强。为了更好地满意业主单位的项目需求，考虑到合同实行便当方便，公司又彻底具有相关产品供货资质，锦冠电力等五家相关公司向公司收购配网产品、充电桩、储能设备等电气设备。详细买卖方法上，锦冠电力作为总承揽商投标获得项目，与业主签定《建造工程施工合同》等协议，依据合同中电气设备需求，独自与公司签定收购合同，合同的首要条款均依据项目实践状况约好产品规格、数量、单价，依照职业惯例约好交货期限、地址、质保检验要求以及付款条件。
2022年度，公司相关买卖收入为16,442.35万元，其间，经过锦冠电力产生的相关买卖收入为15,272.64万元，占相关买卖收入总额的份额为92.89%，与公司的详细买卖内容首要包含配网产品4,868.41万元，以及储能设备7,433.63万元、充电桩2,929.86万元；锦冠技能产生的相关买卖收入为749.08万元，占相关买卖收入总额的份额为4.56%。
综上，首要相关公司中标金额、合同签定额均高于公司与相关公司的买卖金额，且公司相关方应收账款回款状况与公司全体应收账款回款状况根本相符，相关买卖已完成终究出售。
2022年，公司和相关方锦冠电力的客户存在三家重合，别离为唐河县鸿翔出资集团有限公司、方城县充盈新动力有限公司、牧原食物股份有限公司。金冠电气2022年对上述三家重合客户出售收入为2,121.95万元，锦冠电力对上述三家重合客户出售收入为5,640.98万元。
注：①2022年度，公司与锦冠电力作为联合体投标中标桐柏县城市办理局相关项目，公司向桐柏县城市办理局出售充电桩及配网产品完成收入1,883.63万元，但因为锦冠电力与桐柏县城市办理局间没有完成收入，故桐柏县城市办理局未作为2022年重合客户进行列示。
2021年，锦冠电力中标方城县房顶分布式光伏发电项目（一期）EPC工程总承揽项目，方城县充盈新动力有限公司为投标单位，其在2022年仍连续交给完成收入；2022年，公司子公司金冠智能和锦冠电力组成的联合体中标方城县电动轿车公共充电站（桩）根底设备建造工程项目，方城县充盈新动力有限公司为投标单位，故客户存在重合。
唐河充电桩项目分期进行投标，2021年，锦冠技能中标唐河县新动力电动轿车充换电智能服务网络根底设备项目一期二次三标段揭露投标，唐河县鸿翔出资集团有限公司为项目施行单位，公司子公司金冠智能为锦冠技能供给充电桩设备，其在2022年仍连续交给完成收入；2022年，公司孙公司南阳金冠智能充电有限公司中标唐河县新动力电动轿车充换电智能服务网络根底设备项目二期（城区四个站点设备）项目，唐河县鸿翔出资集团有限公司为投标单位，故客户存在重合。
2022年锦冠电力中标、建造商水牧原肉食分布式光伏项目、牧原肉食光伏发电项目、内乡牧原肉食分布式光伏发电二期增容项目，金冠智能作为牧原场站建造配电设备供货商，一向为其供给各种配电设备，故客户存在重合。
综上，相关方终端客户与公司客户存在重合首要系政府部属途径公司或客户存在不同工程项目投标或分期投标的状况，公司或相关方中标、或公司与相关方组成联合体中标相关项目等状况所造成的，具有商业合理性。
二、结合可比商场价格、毛利率、相关方转价格格、回款状况等，阐明相关买卖定价的公允性，是否存在对公司或许相关方的利益输送
公司与相关方之间的买卖是依据正常的商场买卖条件及有关协议的根底上进行的，契合商业惯例，相关买卖定价公允，遵从了公平、揭露、公平的商场准则，买卖两边首先以同类产品或服务的商场公允价格为定价依据或以投标的方法承认买卖价格，准则上不违背独立第三方的价格或收费规范，若无可供参阅的商场价格，则两边约好以本钱加合理赢利方法来承认详细买卖价格。因上述中标项目多属政府部属途径公司及作业单位出资项目，需求依据项目需求进行设备定制，或许与同类设备无法直接比价，公司会参阅按毛利率定价方法，确保相关买卖的毛利率落在合理区间。公司在每次买卖前与各相关方签署详细的单项协议，对公司与各相关方之间的日常相关买卖类型、买卖定价准则等予以约好。
陈述期内，公司向相关公司出售的产品首要为配网类产品、充电桩产品、储能产品。
2022年，同职业配网类产品毛利率的均匀值为22.24%，中位值为20.18%；2022年，公司相关买卖配网产品毛利率为20.16%，与同职业配网类产品毛利率的均匀值、中位值根本一起。
公司近三年配网产品毛利率改变不大，公司出售给相关方首要为配网产品，且大大都为定制类非规范化产品，产品毛利率受产品结构、规格型号、功用和装备影响，但全体毛利率与历年及同职业上市公司配网产品毛利率根本一起，具有合理性。
2022年，公司同职业充电桩产品毛利率的均匀值为37.71%，中位值为32.78%；2022年，公司相关买卖充电桩产品毛利率为34.56%，与公司同职业归纳毛利率的均匀值、中位值根本一起。
2022年公司同职业储能产品毛利率的均匀值为34.30%，中位值为34.38%；2022年公司相关买卖储能产品毛利率为30.05%，与公司同职业储能产品归纳毛利率的均匀值、中位值根本一起。
公司储能产品首要是应用于内乡县工业集聚区增量配网试点项目，公司向相关方锦冠电力交给储能项目产品完成出售收入7,344.63万元，毛利率30.05%。其间，内乡县工业集聚区增量配电试点项目（二期）储能项目交给两套10MW/20MWh储能系统，每套价格3,185万元，折算单价为1.59元/Wh。经过揭露途径查询，2022年揭露招投标信息发布的储能系统中标价格如下：
由上表可见，公司储能系统每Wh单价与近期商场揭露储能系统中标价格根本一起。
相关买卖方法首要为相关方出售与终端业主签定施工合同，后依据合同中电气设备需求，向公司签定收购合同；公司首要担任向相关方进行储能设备、充电桩以及箱式变压器、环网柜等配网产品的供货，相关设备不存在直接转售，相关合同价格没有对照联系；但依据公司相关产品毛利率与同职业毛利率比照来看，公司相关买卖定价公允。
2022年，相关方应收账款年周转天数较非相关方少72天，从应收账款周转率比照可见，公司相关方应收账款周转率优于非相关方及公司全体应收账款周转率。到2023年3月31日，公司相关方应收账款回款状况如下：
依据相关公司中标状况来看，相关公司的项目首要以政府部属途径公司及作业单位出资项目为主，一般依据项目实践进展结算，相关项目的回款期首要遭到项目建造进展的影响；现在，相关公司首要参照非相关第三方付款条件向公司进行翻滚付款，到2023年3月31日，相关方累计回款7,899.24万元，占相关方应收账款的46.85%。
综上，2022年度，公司相关买卖定价公允，不存在对公司或许相关方的利益输送。
2022年公司与相关方河南锦冠电力工程有限公司组成联合体参加新动力轿车公共充电站(桩)根底设备工程项目投标，充电桩事务完成运营收入6,073.98万元，同比添加531%。一起,新增储能设备收入7,446.80万元。
请公司(1)按产品列示客户、出售方法、签署日期、收入承认方针、合同签定金额、实行状况、收入承认状况,阐明是否存在经过调理收入承认时点等景象；(2)阐明与相关方以联合体参加招投标的原因及必要性，结合与相关方权利责任的区分、收入分配机制、收入承认的要害时点、费用分摊准则等，阐明公司是否存在垫资责任、是否存在借用、共用或依靠联合体成员资质、技能或商场途径的景象、新事务的展开是否存在对相关方严重依靠；(3)列示各省市对应完成出售收入金额及占比，阐明是否存在出售会集于单个省市的状况、是否存在运营危险、是否会对未来运营产生晦气影响，若存在，请充沛提醒相关危险。
一、按产品列示客户、出售方法、签署日期、收入承认方针、合同签定金额、实行状况、收入承认状况,阐明是否存在经过调理收入承认时点等景象。
公司产品出售方法均为直销，依据公司收入承认方针，公司依照合同约好将产品交给给客户且客户已承受该产品，现已回收货款或获得了收款凭据且相关的经济利益很或许流入，产品所有权上的首要危险和酬劳已搬运，货品的操控权已搬运，并获得客户签收的检验单后，依据收货检验单承认收入。关于相关买卖事务，除获得收货检验单外，公司经过进一步获得终端客户投运检验手续以进一步承认收入承认的准确性、真实性。
公司充电桩和储能事务是依据与客户签定的合同约好、项目进展交货履约，并获得客户签收的检验单承认收入；与此一起，公司经过进一步获得终端客户投运检验手续以进一步承认收入承认的准确性、真实性，不存在经过调理收入承认时点等景象。
二、阐明与相关方以联合体参加招投标的原因及必要性，结合与相关方权利责任的区分、收入分配机制、收入承认的要害时点、费用分摊准则等，阐明公司是否存在垫资责任、是否存在借用、共用或依靠联合体成员资质、技能或商场途径的景象、新事务的展开是否存在对相关方严重依靠。
2020年以来，国务院、河南省人民政府、南阳市人民政府别离出台相关方针，《国家展开变革委等部分关于进一步进步电动轿车充电根底设备服务确保才能的施行定见》、《关于印发河南省加速电动轿车充电根底设备建造若干方针的告诉》、《南阳市人民政府关于印发提振商场决心安稳经济展开加速现代化副中心城市建造若干方针办法的告诉》，均不同程度的提出了对新动力电动轿车根底设备适度超前建造的要求，并给予相应的方针支撑和补助。电动轿车根底设备建造包含充电站勘察、规划、装置、运维等工程服务和充电桩及箱变产品收购，一般以EPC方法进行。
2022年，公司全面展开县域新动力轿车公共充电站（桩）根底设备工程项目。方城县充盈新动力有限公司作为业主的方城县电动轿车公共充电站（桩）根底设备建造工程项目、桐柏县城市办理局作为业主的桐柏县新动力轿车公共充电服务根底设备建造项目，均依照EPC工程投标，两个项目投标文件明晰以联合体方法投标，且要求施工单位具有国家建造行政主管部分颁布的电力工程施工总承揽贰级及以上资质，一起具有有用期内的安全出产许可证，且施工单位在人员、设备、资金等方面具有相应的施工才能。
公司相关公司锦冠电力具有投标文件中要求的电力工程施工总承揽贰级资质及新动力规划乙级资质，满意投标条件且有过往成绩等方面的优势，能够呼应项目投标要求。公司作为专业电气设备供货商，具有配网及充电桩设备供货资质，故作为联合体进行投标。一起，与相关方以联合体方法进行投标，公司将直接向无相关第三方终端客户进行产品供货和买卖；一方面，有利于下降公司与相关方之间直接购销相关买卖的产生，另一方面，依据政府部属途径公司相关投标项目更倾向于快捷有用的一揽子投标方案，公司能够经过该方法获得更多事务时机，快速切入相关商场奠定根底。因而相关方以联合体参加招投标具有必要性。
（二）相关方权利责任的区分、收入分配机制、收入承认的要害时点、费用分摊准则阐明公司是否存在垫资责任、是否存在借用、共用或依靠联合体成员资质、技能或商场途径的景象、新事务的展开是否存在对相关方严重依靠
相关方权利责任的区分、收入分配机制、收入承认的要害时点、费用分摊准则如下：
2022年公司子公司金冠智能参加的联合体投标项目，为联合体成员方，联合体各方权利责任区分明晰。一般状况下，金冠智能首要担任交、直流充电桩以及箱式变压器、环网柜等配网产品的供货，不进行工程施工，收入承认时点依照设备签收承认收入，并独自向业主开具发票及独立回款，因而不存在垫资责任，也不存在借用、共用联合体成员资质的问题。
2、公司不存在依靠联合体成员技能或商场途径的景象，新事务的展开不存在对相关方严重依靠。
依据以上两个合同中的工程内容及承揽规划看，两个项目均选用EPC工程总承揽方法，因而投标单位需求一起具有施工资质及设备供货的才能，可是大都公司或只要工程施工资质没有设备出产才能，或只要设备出产才能但不必定具有相应的施工资质，以联合体方法接受项目系建立在与联合体对方互惠互利、一起发挥各自优势根底上。公司及其子公司首要承当其间对技能要求更高的设备供给环节，而规划环节以及可代替性较强的施工建造环节则由锦冠电力施行。
公司在充电桩及储能事务板块也在活跃开辟新客户，如2023年在南阳市南召县、商丘市宁陵县、许昌市禹州市等区域的客户为公司独立获取，未经过联合体方法，未来公司将进一步扩展客户群；因而公司不存在依靠联合体成员技能或商场途径的景象，新事务的展开不存在对相关方严重依靠。
三、列示各省市对应完成出售收入金额及占比，阐明是否存在出售会集于单个省市的状况、是否存在运营危险、是否会对未来运营产生晦气影响，若存在，请充沛提醒相关危险。
2022年公司充电桩事务完成运营收入6,073.98万元，会集在河南省南阳市及各县区。2023年至今，公司已获得南阳市南召县、商丘市宁陵县、许昌市禹州市充电桩事务订单，新增客户包含南召县交通运输局、河南葛天建造集团有限公司（宁陵县城乡出资集团有限公司100%控股）等。
公司方案以南阳本地充电桩项目为关键，不断开辟省内和国内的商场。一起，公司凭借原有避雷器、配网产品的出售系统，在安徽、湖北、河北、江西等地展开充电桩事务拓宽作业。
2022年，公司储能产品完成出售收入7,446.80万元，首要为内乡县工业集聚区增量配电事务试点项目及工商业储能项目供给电化学储能设备与系统。
2022年11月中标国网（宁夏）电动轿车服务有限公司2022年第三次竞赛性商洽收购项目，中标储能设备金额18.6万元。现在，公司在光储充一体化储能订单方面已有打破。跟着事务的逐渐展开，公司将在河南省以外商场有所打破。
2022年，公司储能事务订单会集在南阳市，储能事务在新客户开辟和事务继续性方面存在不承认性。
若未来职业方针、外部环境、商场竞赛等方面产生严重改变，或许公司未能继续坚持产品、客户等职业竞赛优势等景象，公司充电桩产品及储能事务或许存在遭到晦气影响的危险。
2022年公司主运营务毛利率29.41%，近三年逐年下降。其间避雷器产品，特别是特高压项目避雷器产品毛利率自2020年66.97%起，逐年下滑至2022年56.02%。一起，依据招股阐明书发表，募投项目估计2023年6月达产，建造达产后将构成避雷器产品70万只、配电网产品7万台。
请公司：(1)结合避雷器产品事务特征、职业环境、中心竞赛力、产品价格、收入本钱构成、同职业可比公司等状况，阐明公司近三年避雷器产品，尤其是特高压项目避雷器产品毛利率改变原因及合理性；(2)结合下流商场需求、在手订单、公司现有产能、产能运用率及扩产组织，分产品阐明是否存在产能无法消化、过剩的危险，若存在，请阐明拟采纳的产能消化办法。
一、结合避雷器产品事务特征、职业环境、中心竞赛力、产品价格、收入本钱构成、同职业可比公司等状况，阐明公司近三年避雷器产品，尤其是特高压项目避雷器产品毛利率改变原因及合理性
2020年至2022年，公司避雷器毛利率别离为47.01%、43.59%、37.75%，呈下降趋势，其间，非特高压项目避雷器毛利率别离为39.19%、36.78%、34.53%，特高压项目避雷器毛利率别离为66.97%、61.27%、56.02%。详细状况如下：
公司近三年避雷器产品毛利率下降首要受避雷器产品结构、单价改变等方面影响。2021年、2022年，公司避雷器产品结构及出售均价改变对毛利率影响状况如下：
公司近三年特高压项目避雷器产品毛利率下降首要受特高压项目避雷器产品结构、单价改变等方面影响。2021年、2022年公司特高压项目避雷器产品结构及出售均价改变对毛利率影响状况如下：
由上表可见，2022年，公司避雷器产品毛利率下降首要受特高压产品毛利率下降及产品结构影响。除掉特高压避雷器对避雷器全体毛利率影响，2020-2022年公司非特高压避雷器产品毛利率别离为39.19%、36.78%、34.53%，小幅动摇下降；首要因国家电网和南方电网为进步电力职业展开的规范性和可继续性，近年来逐年进步对用电设备功用的要求，公司经过优化工艺及产品结构、添加本钱投入来进步产品的参数和功用，毛利率略有下降。但跟着工艺的安稳、公司自动化产线功率的进步，外部商场的健康展开，避雷器产品毛利率将有所上升，2023年一季度公司非特高压避雷器产品毛利率已到达40.02%。
2022年，公司特高压避雷器项目毛利率下降首要受直流±800kV避雷器毛利率下降及产品结构影响，2022年白鹤滩～浙江送端换流站工程首要为滤波器避雷器，该避雷器为定制化规划，占2022年直流±800kV避雷器收入的59.90%，该类型避雷器单台能量吸收才能大，避雷器并联柱数增多，外套直径增大，单位本钱添加，导致2022年特高压避雷器项目毛利率下降。
2020年至2022年，公司特高压项目避雷器均匀出售单价别离139,927.99元/台、207,328.62元/台、161,795.57元/台，呈先上升后下降趋势，首要是因为价格较高的沟通1000kV避雷器销量及出售占比先上升后下降所造成的。
从不同特高压项目避雷器产品毛利率动摇来看，2020年至2022年沟通1000kV避雷器毛利率全体较为安稳，直流±800kV避雷器毛利率动摇较大，其间2022年较2021年下降6.40%。
因为公司出售的直流±800kV避雷器产品均为定制化规划，与沟通避雷器不同。客户依据项目需求进行成套规划仿真，承认直流避雷器根本参数，技能参数存在差异，导致不同技能参数的避雷器产品出售单价不同，因而陈述期内均匀出售单价存在必定动摇。2022年，公司直流±800kV避雷器出售单价最高为265,486.73元/台，与直流±800kV避雷器均匀单价105,241.36元/台差异较大。一般而言，影响公司直流±800kV避雷器出售单价的要素首要有：额外电压、雷电冲击电流下的最高残压、能量吸收才能或电阻片通流才能等。各项目标越大，技能要求越高，出售单价遍及越高。
2020年至2022年，公司特高压项目避雷器均匀单位本钱别离为46,225.10元/台、80,291.77元/台、71,162.19元/台，呈先上升后下降趋势，首要是因为单位本钱较高的沟通1000kV避雷器销量及出售占比先上升后下降所造成的。
从不同特高压项目避雷器产品均匀单位本钱动摇来看，2022年公司直流±800kV避雷器及沟通1000kV避雷器均匀单位本钱较2021年别离呈下降、上升趋势，其间直流±800kV避雷器均匀单位本钱下降5,347.62元/台，沟通1000kV避雷器均匀单位本钱上升15,132.54元/台。2021年公司直流±800kV避雷器及沟通1000kV避雷器均匀单位本钱较2020年别离呈上升、下降趋势。
从避雷器产品本钱构成来看，资料本钱占比最高。公司特高压项目避雷器均匀单位本钱的改变，一是受外部绝缘资料（如瓷套、复合外套等）、出产电阻片所用的首要化工原资料（氧化锌、氧化钴等）的价格动摇影响；二是受不同产品规划参数及要求的影响。
综上，2022年避雷器归纳毛利率同比下降5.84%，首要系受特高压避雷器产品结构的改变影响，特高压工程建造首要受微观经济周期动摇影响，具有必定周期性。
公司采纳直销方法，依据产品应用范畴和下流客户的特色，首要经过参加投标、商务商洽的方法获取订单。服务的客户首要包含国家电网公司及其隶属公司、南方电网公司及其隶属公司、发电企业集团、电气成套设备制作商、大型工矿企业等。关于电网企业和发电企业集团客户，公司经过投标方法获取订单。客户招投标作业发动后，公司按投标公告要求制作投标文件，参加其组织的投标收购，中标后，与客户签定合同，按约好供货。关于电气成套设备制作商、大型工矿企业等客户，公司首要经过职业沟通、展会宣扬、技能服务、同行推介等方法加深职业影响力，获取商业时机，经过投标或商务洽谈与其签定合同后按订单供货。
公司所属输配电及操控设备制作职业与电力工业密切相关，受微观经济周期动摇、电力系统出资影响较大。我国电力工业的长时间展开为输配电及操控设备制作企业供给了宽广的展开空间，公司出产的避雷器和智能配电网设备继续获益于国家电力建造出资，公司经运营绩和规划坚持稳中有升。电力建造具有必定周期性，若未来电力建造出资速度放缓，尤其是特高压工程建造出资削减，将导致输配电及操控设备相关下流工业需求下降，公司产品出售也将遭到晦气影响。
避雷器事务范畴，公司紧跟我国电力建造脚步和国内外职业技能的展开，经过活跃参加1000kV特高压沟通实验演示工程、实验演示工程扩建工程建造，全面把握了1000kV特高压沟通避雷器的要害技能；在特高压交直流避雷器研制、制作和工程实践中的堆集和优势，有力地带动了惯例电压等级产品的升级换代，构成了交直流、全电压等级、多系列避雷器产品系统，已成为避雷器职业的知名企业。与同职业首要竞赛对手比较，公司具有较强的商场竞赛才能，被工业和信息化部评定为避雷器制作业单项冠军，公司的避雷器产品近三年在国家电网会集投标中商场份额较高。
现在，国内具有1000kV沟通无空隙金属氧化物避雷器供货才能的企业首要包含公司、西电西避、平高东芝（廊坊）、抚顺电瓷等少量企业，具有直流特高压避雷器供货才能的企业首要包含公司、西电西避、平高东芝（廊坊）等少量企业。公司归于国内避雷器职业中少量能供给特高压沟通及特高压直流避雷器产品的职业企业之一。
2019年到2022年，在国家电网输变电项目变电设备避雷器产品会集投标中，公司的中标量略有动摇，但与同职业首要竞赛对手比较，公司累计中标量仍安稳居于前列，具有相对较强的商场竞赛力。其间公司2022年国网会集投标中标量同比有所下降，首要系跟着职业的继续展开，避雷器中低压等级产品范畴竞赛不断加重。为此，公司调整避雷器产品结构，削减了10kV等低电压等级避雷器产品的出产及出售，添加归纳毛利率更高的高电压等级避雷器产品的出产及出售。
避雷器同职业可比公司中，我国西电子公司西电西避、平高电气合营企业平高东芝（廊坊）、抚顺电瓷为公司在避雷器范畴的首要竞赛对手。2020年至2022年，公司避雷器产品毛利率别离为47.01%、43.59%、37.75%，呈下降趋势。同职业可比上市公司中，我国西电子公司西电西避为公司在避雷器范畴的首要竞赛对手，避雷器产品毛利率比照状况如下表所示：
注：数据来源于上市公司发表的年度陈述。因为平高电气未发表其联营企业平高东芝（廊坊）毛利率，公司避雷器范畴首要竞赛对手之一抚顺电瓷为非上市公司，无法获取其毛利率信息；此处列示我国西电-电容器和避雷器事务板块全体毛利率作为避雷器产品毛利率职业趋势进行比较。
2022年较2020年，我国西电-电容器和避雷器事务板块毛利率也出现下降趋势，与公司避雷器产品毛利率动摇趋势一起。
综上，公司近三年避雷器产品毛利率改变首要受特高压避雷器毛利率改变的影响；特高压工程建造首要受微观经济周期动摇影响、具有必定周期性，一起，因为特高压项目避雷器中首要包含直流±800kV避雷器及沟通1000kV避雷器，二者均为定制类非规范化产品，依据不同特高压项目需求在技能参数、应用范畴等方面均存在差异，因而二者均匀出售单价、单位本钱存在较大差异，导致特高压项目避雷器单价、单位本钱及毛利率存在必定动摇，具有合理性。
二、结合下流商场需求、在手订单、公司现有产能、产能运用率及扩产组织，分产品阐明是否存在产能无法消化、过剩的危险，若存在，请阐明拟采纳的产能消化办法
公司原方案运用征集资金金额为42,563万元，后依据实践征集资金金额进行调整为19,579.60万元，占出资总额份额为46.00%。详细状况如下：
在实践实行过程中，受2022年全体客观环境影响，公司在施行项目过程中结合商场环境和公司本身实践状况进行了动态调整，使得项目的实践出资进展与原方案出资进展存在必定的差异；假定以实践征集资金总额占出资总额份额为46.00%作为实践投入份额测算，公司达产年份的达产产能依照46.00%进行测算如下：
公司原方案征集资金项目达产后避雷器产品单价为650元/支，中低压避雷器产品占比较高，包含10kV避雷器、35kV避雷器等；配电网产品单价为1.5万元/台，首要为高压开关柜、低压开关柜等占比较高，详细状况如下：