金冠电气股份有限公司（以下简称“金冠电气”、“本公司”、“发行人”或“公司”）股票将于2021年6月18日在上海证券买卖所科创板上市。本公司提示出资者应充沛了解股票商场危险及本公司发表的危险要素，在新股上市初期切忌盲目跟风“炒新”，应当审慎抉择方案、理性出资。
本公司及全体董事、监事、高档办理人员确保上市公告书所发表信息的实在、精确、完好，许诺上市公告书不存在虚伪记载、误导性陈说或严重遗失，并依法承当法令职责。
上海证券买卖所、有关政府机关对本公司股票上市及有关事项的定见，均不标明对本公司的任何确保。
本公司提示广阔出资者仔细阅览刊载于上海证券买卖所网站（）的本公司招股阐明书“危险要素”章节的内容，留意危险，审慎抉择方案，理性出资。
本公司提示广阔出资者留意，凡本上市公告书未触及的有关内容，请出资者查阅本公司招股阐明书全文。
本公司提示广阔出资者留意初次揭露发行股票（以下简称“新股”）上市初期的出资危险，广阔出资者应充沛了解危险、理性参加新股买卖。
如无特别阐明，本上市公告书中的简称或名词的释义与本公司初次揭露发行股票招股阐明书中的相同。
科创板股票竞价买卖设置较宽的涨跌幅约束，初次揭露发行上市的股票，上市后的前5个买卖日不设涨跌幅约束，这以后涨跌幅约束为20%。上交所主板新股上市首日涨幅约束44%，上市首日跌幅约束36%，次买卖日开端涨跌幅约束为10%，科创板进一步放宽了对股票上市初期的涨跌幅约束，提高了买卖危险。
上市初期，因原始股股东的股份确认时为36个月或12个月等，保荐组织跟投股份确认时为24个月，网下限售股确认时为6个月，本次发行后本公司的无限售流转股为3,096.3399万股，占发行后总股本的22.7489%，公司上市初期流转股数量较少，存在流动性缺乏的危险。
（1）11.46倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净赢利除以本次发行前总股本核算）；
（2）10.63倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净赢利除以本次发行前总股本核算）；
（3）15.28倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净赢利除以本次发行后总股本核算）；
（4）14.18倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净赢利除以本次发行后总股本核算）。
公司所在职业为电气机械和器件制作业（分类代码：C38），到2021年6月3日（T-3日），中证指数有限公司发布的职业最近一个月均匀静态市盈率为35.66倍。本次发行价格7.71元/股对应的发行人2020年扣除非经常性损益前后孰低的摊薄后市盈率15.28倍，低于中证指数有限公司发布的职业最近一个月均匀静态市盈率，但仍存在未来股价跌落给出资者带来丢失的危险。
科创板股票自上市首日起可作为融资融券标的，有或许会发生必定的价格动摇危险、商场危险、确保金追加危险和流动性危险。价格动摇危险是指，融资融券会加重标的股票的价格动摇；商场危险是指，出资者在将股票作为担保品进行融资时，不只需求承当原有的股票价格改变带来的危险，还得承当新出资股票价格改变带来的危险，并付出相应的利息；确保金追加危险是指，出资者在买卖过程中需求全程监控担保比率水平，以确保其不低于融资融券要求的保持确保金份额；流动性危险是指，标的股票发生剧烈价格动摇时，融资购券或卖券还款、融券卖出或买券还券或许会受阻，发生较大的流动性危险。
2018年1月1日至本上市公告书签署日，发行人存在因部分产品发货不及时、部分产品抽检存在一般质量问题等原因被国家电网部分省公司或南方电网给予暂停必定时限的投标资历的景象，详细状况如下：
陈述期内（注：陈述期指2018 年度、2019 年度及2020年度），发行人对上述客户出售的被约束投标资历的产品的收入别离为9,251.28万元、10,778.08万元和3,547.54 万元，占同期运营收入的份额别离为18.12%、21.31%和6.72%。上述客户中，发行人对南方电网的出售收入及占比较高，陈述期内别离为3,686.38万元、7,695.27万元和2,905.82万元，占同期发行人运营收入的份额别离为7.22%、15.21%和5.50%。
因发行人2020年3月11日至2021年3月11日被南方电网暂停全品类投标资历1年，依照中标、合同签定和完结收入所需时刻估量，该事情将影响发行人2020年下半年和2021年的收入，以发行人均匀每年对南方电网出售收入5,000万元进行预算，估计将导致发行人2021年收入削减3,500万元左右，将对发行人2021年的经运营绩发生晦气影响。
一起，未来发行人在开展事务过程中假如再次呈现国家电网、南方电网的供货商办理相关规矩中的不良行为或发行人产品呈现质量问题时，仍或许被国家电网、南方电网等首要客户暂停发行人部分批次投标资历或阶段性约束发行人投标资历，然后会对发行人未来经运营绩发生晦气影响。
（二）公司首要收入来自电力职业，受国家特高压项目出资规划、“刚强智能电网”推动状况等影响较大的危险
陈述期内，公司主运营务收入占运营收入的比重别离为99.45%、98.64%、99.21%。陈述期内，公司主运营务收入中来自于避雷器产品的出售收入占比为57.87%、60.82%、46.86%，来自于智能配电网产品的出售收入占比为42.13%、39.18%、53.14%。
公司避雷器产品及智能配电网产品均使用于电网范畴，首要服务于“刚强智能电网建造”，受国家特高压项目出资规划、“刚强智能电网”推动状况等影响较大。陈述期内，公司特高压项目避雷器收入为10,090.51万元、6,792.22万元、6,912.44万元，全体呈下降趋势，毛利为6,971.78万元、4,479.67万元、4,628.92万元，占发行人毛利总额的比重别离为39.87%、25.96%、25.16%，毛利率为69.09%、65.95%、66.97%。特高压项目避雷器收入及毛利改变对发行人成绩影响较大。若未来国家特高压项目出资规划削减、“刚强智能电网”建造发展放缓，将对公司经运营绩发生晦气影响。
陈述期内，发行人对国家电网及南方电网（以下简称电网公司）的出售金额别离为41,300.99万元、37,727.26万元及36,417.00万元，占当期出售总额的份额别离为80.90%、74.57%及68.98%；其间，对国家电网的出售金额占当期出售总额的份额别离为73.68%、59.36%及63.47%；对南方电网的出售金额占当期出售总额的份额别离为7.22%、15.21%及5.50%，发行人客户会集度较高。
电网公司现在首要经过招投标的方法收购发行人的产品。2018年至2020年，发行人经过直接招投标方法算计获得国家电网及南方电网的出售金额别离为40,708.32万元、37,406.36万元、33,746.97万元，占发行人当期出售总额的份额别离为79.74%、73.94%、63.92%。其间，发行人经过电网公司总公司直接招投标形式下的出售收入别离为14,364.27万元、13,979.47万元、14,824.54万元，占发行人经过招投标形式获取电网公司出售收入的份额别离为35.29%、37.37%、43.93%；发行人经过电网公司部属公司招投标形式下的出售收入别离为26,344.04万元、23,426.90万元、18,922.43万元，占发行人经过招投标形式获取电网公司出售收入的份额别离为64.71%、62.63%、56.07%。
未来假如电网公司的收购方针、招投标的收购形式或招投标的投标主体发生改变而发行人不能相应调整习惯，将导致发行人的直接订单大幅下滑，然后对发行人的经运营绩发生晦气影响。
陈述期内公司应收账款余额较高，2018年-2020年，公司应收账款余额别离为37,657.73万元、39,021.81万元和42,087.64万元，占当期运营收入的比重别离为73.76%、77.13%和79.72%，应收账款余额占收入份额较高。2020年12月末，公司应收账款余额为42,087.64万元，较2019年底添加7.86%。陈述期内，公司应收账款坏账预备金额为3,359.78万元、3,688.42万元和4,083.22万元，占陈述期各期末应收账款余额的比重别离为8.92%、9.45%、9.70%。未来，跟着事务规划的进一步扩展，公司应收账款或许进一步上升，假如呈现客户财政状况恶化或无法如期付款的状况，将会使公司面对较大的运营资金压力，然后对公司的出产运营和财政状况发生晦气影响。
公司所在的输配电及操控设备制作职业产品的使用需求受两大电网公司及其部属电力公司工程项目发展的影响。工程项目从申报、批阅、招投标到工程施工、设备供货、调试设备需经过较长时刻。一般，电网公司和电气成套设备供货商每年从第一季度接连打开各批次物资投标，实践设备供货及检验则相对滞后，职业界企业的收入承认首要会集鄙人半年，职业运营的季节性特征较为显着。2018年至2020年，公司下半年度主运营务收入占全年主运营务收入的比重别离为67.21%、60.85%、56.23%，其间第四季度主运营务收入占全年主运营务收入的比重别离为43.92%、42.80%、34.05%。公司运营收入存在季节性动摇的危险。
2021年5月7日，我国证券监督办理委员会作出《关于赞同金冠电气股份有限公司初次揭露发行股票注册的批复》（证监答应[2021]1591号），赞同本公司初次揭露发行股票（以下简称“本次发行”）的注册请求。本次发行股票应严厉依照报送上海证券买卖所的招股阐明书和发行承销方案施行，本批复自赞同注册之日起12个月内有用，自赞同注册之日起至本次股票发行结束前，公司如发生严重事项，应及时陈述上海证券买卖所并按有关规矩处理。
公司股票上市现已上海证券买卖所《自律监管抉择书》（[2021]252号文）赞同。依据该抉择书，公司股本为13,610.9184万股（每股面值1.00元），其间3,096.3399万股无限售流转股股票将于2021年6月18日起上市买卖。证券简称为“金冠电气”，证券代码为“688517”。
（六）初次揭露发行股票数量：3,402.7296万股，悉数为揭露发行新股
（七）本次上市的无流转约束及限售组织的股票数量：3,096.3399万股
（八）本次上市的有流转约束或限售组织的股票数量：10,514.5785万股
本次发行数量为3,402.7296万股，占发行后总股本的25.00%。本次战略配售发行数量为170.1364万股，占本次发行数量的5.00%。
本次发行的战略配售方针为保荐组织相关子公司招商证券出资有限公司，获配170.1364万股。
公司本次发行前股东所持股份的流转约束及期限详见本上市公告书“第八节重要许诺事项”的相关内容。
公司本次发行前股东对所持股份自愿确认的许诺详见本上市公告书“第八节重要许诺事项”的相关内容。
战略出资者招商证券出资有限公司本次跟投获配170.1364万股，占本次发行数量的5.00%，股票限售期为24个月，限售期自本次揭露发行的股票在上交所上市之日起开端核算。
网下发行部分，公募产品、社保基金、养老金、企业年金基金、保险资金和合格境外组织出资者资金等配售方针中，10%的终究获配账户（向上取整核算），许诺获得本次配售的股票限售期限为自发行人初次揭露发行并上市之日起6个月。本次发行许诺限售6个月的账户数量为473个，所持股份数量为1,362,533股，占网下发行总量的7.03%，占扣除终究战略配售数量后本次揭露发行股票总量的4.21%。
公司初次揭露发行并上市挑选的上市标准为《上海证券买卖所科创板股票上市规矩》2.1.2条标准（一）：“估计市值不低于人民币10亿元，最近两年净赢利均为正且累计净赢利不低于人民币5000万元，或许估计市值不低于人民币10亿元，最近一年净赢利为正且运营收入不低于人民币1亿元”。
本次揭露发行后，公司契合《上海证券买卖所科创板股票上市规矩》2.1.2“发行人请求在本所科创板上市，市值及财政指标应当至少契合下列标准中的一项”中第（一）项条件：依据本次发行价格7.71元/股，及发行后总股本13,610. 9184万股测算，公司发行市值为10.49亿元，不低于10亿元；
依据天健会计师事务所（特别一般合伙）出具的审计陈述，公司2020年扣除非经常性损益前后孰低的净赢利为6,869.90万元，2020年运营收入为5.28亿元，不低于1亿元。
综上，公司本次揭露发行股票契合《上海证券买卖所科创板股票上市规矩》规矩的上市条件。
7、运营范围：氧化锌避雷器及在线监测仪、互感器、熔断器、组成绝缘子、真空断路器、组合电器、变压器及变压器台成套系列产品、箱式变电站、高压变频器、高低压开关柜、母线槽、高低压电气成套设备、电缆附件、电缆分支箱、高低压无功补偿设备、配电箱、三相不平衡调压设备、电能质量办理设备、环网箱（箱式开闭所）、环网柜、柱上断路器、负荷开关、配电线路毛病指示器、配电智能终端、电力主动化设备、智能电网设备、高低压电器元件等电力设备产品及其软件的研制、规划、制作、拼装、实验及出售服务；其它进出口事务（不含分销事务）
万崇嘉铭持有发行人51,110,289股股份，持股份额为50.07%，是发行人的控股股东。
万崇嘉铭持有发行人50.07%的股份，为发行人控股股东，樊崇持有发行人控股股东万崇嘉铭100%的股权。樊崇经过操控万崇嘉铭所对应的表决权，可对公司股东会抉择和公司董事、监事和高档办理人员的任免发生重要影响。此外，樊崇为发行人的董事长兼总经理，其亦可对发行人的运营办理发生重要影响。鉴此，樊崇为发行人的实践操控人。
樊崇先生：本公司董事长、总经理，任期至2021年6月25日；1977年出世，我国国籍，无境外永久居留权，本科学历，硕士学位，中欧世界工商学院EMBA。1998年9月至2001年11月，任南阳晚报社经济版修改、记者；2001年11月至2002年10月任我国运营报社财经版记者；2002年10月至2004年5月，任民生证券有限职责公司办公室职工；2004年5月至2005年9月，任开封市兰尉高速公路开展有限公司副总裁；2005年9月至2007年11月，任合协创投实行董事兼总经理；2007年12月至2008年2月，任合协创投副总经理；2008年2月至2009年6月，任金冠有限董事兼总经理；2009年6月至2018年6月，任金冠有限董事长兼总经理；2018年6月至今，任金冠电气董事长兼总经理，兼任万崇嘉铭实行董事、金冠高新分公司负责人、南阳三博轿车齿轮有限公司监事。
樊崇为公司实践操控人，经过万崇嘉铭、中睿博远别离持有公司5,111.03万股、127.81万股，占发行后公司总股本的38.49%。
到本上市公告书签署日，本公司董事会成员共9名，其间3名为独立董事。公司现任董事状况如下：
注：现任董事任期届满后，将依照《公司法》和《公司章程》的规矩进行换届选举发生新一届董事会成员。
注：现任监事任期届满后，将依照《公司法》和《公司章程》的规矩进行换届选举发生新一届监事会成员。
注：现任高档办理人员任期届满后，将依照《公司法》和《公司章程》的规矩进行换届选举发生新一届高档办理人员。
本次发行后，公司董事、监事、高档办理人员与中心技术人员及其近亲属持有本公司股份的状况如下：
除上述持股状况外，公司董事、监事、高档办理人员、中心技术人员及其近亲属不存在其他经过直接或直接方法持有公司股份的状况。
公司董事、监事、高档办理人员和中心技术人员股份确认时限详细许诺内容详见“第八节 重要许诺事项”。
到本上市公告书签署日，公司董事、监事、高档办理人员及中心技术人员不存在直接或直接持有公司债券的状况。
2017年至2020年，实践操控人樊崇经过转让其在中睿博远合伙企业中的合伙份额给常永斌和李铮的方法进行鼓励。
2017年7月，各方签署《出资额转让协议书》，李铮以301.7278万元的价格算计受让樊崇实践持有的201.2423万元注册本钱。2017年7月11日，中睿博远完结工商改变挂号。
2017年12月，樊崇与常永斌签署《股权鼓励协议》，樊崇经过转让中睿博远合伙企业份额的方法，以5元/注册本钱的价格，转让51万元发行人注册本钱给常永斌作为股权鼓励。一起，《股权鼓励协议》中约好了对常永斌股权处置的约束和回购组织：在公司成功上市前，常永斌不得以任何方法处置其所获得的鼓励股权（包含但不限于转让、质押、赠予、承继等）；公司抉择抛弃上市后，常永斌不得将股权转让给除樊崇或樊崇指定的受让人之外的任何第三人；如常永斌在劳动合同没有到期主动离任且未经樊崇赞同或未满意公司办理查核要求等触及回购组织的景象时，樊崇有权以原价回购悉数股权。常永斌聘任合同期满，未协商一致续订，或公司抉择间断上市，樊崇均有权原价回购先期转让的股权。除上述内容外，没有其他触及服务期限的要求和行权组织。因为没有清晰的服务期限，故股份颁发日公司一次性承以为股份付出费用。2018年3月29日，中睿博远完结工商改变挂号。
上述持股组织均已实行结束，意图是为了招引和留住优秀人才，对公司财政状况的影响为2017年因股份付出添加办理费用1,710.36万元，2018年因股份付出添加办理费用433.52万元，未对公司的运营状况形成晦气影响，也不会引起公司操控权的改变。依据中睿博远出具的许诺，中睿博远持有发行人的股份自发行人上市之日起一年内不得转让。
除上述状况外，到本上市公告书签署日，发行人不存在其他现已拟定或施行的股权鼓励及相关组织。
本次发行前公司总股本为10,208.1888万股，本次向社会公众发行股票数量为3,402.7296万股，占发行后公司总股本的25.00%，本次揭露发行后公司总股本为13,610. 9184万股。
注1：实践操控人樊崇经过中睿博远直接持有的金冠电气初次揭露发行股票并上市前已发行的股份的限售期限为自上市之日起36个月。
注2/注3：北京鑫冠及河南高创的限售期限为“其认购金冠电气添加注册本钱工商改变挂号手续完结之日起36个月内和金冠电气初次揭露发行的股票在证券买卖所上市之日起12个月内（以孰晚为准）”，依据其工商改变挂号手续完结之日为2019年12月24日，故其限售期限为自上市之日起19个月。
注4：持股份额算计数和各部分数直接相加之和若存在尾数差异系四舍五入形成。
公司本次揭露发行股票3,402.7296万股，发行股份占本次揭露发行后公司股份总数的份额为25.00%，本次揭露发行后总股本为13,610. 9184万股。本次发行中，终究战略配售发行数量为170.1364万股，占本次发行数量的5.00%。
本次发行的战略配售由保荐组织相关子公司跟投，招商证券出资有限公司为跟投组织。详细如下：
招商证券出资有限公司本次跟投获配170.1364万股，获配金额为13,117,516.44元，占本次发行数量的5.00%，股票限售期为24个月，限售期自本次揭露发行的股票在上交所上市之日起开端核算。
本次揭露发行新股3,402.7296万股，占发行后总股本25.00%。本次发行中，公司股东不进行揭露出售股份。
（1）11.46倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净赢利除以本次发行前总股本核算）；
（2）10.63倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净赢利除以本次发行前总股本核算）；
（3）15.28倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净赢利除以本次发行后总股本核算）；
（4）14.18倍（每股收益依照2020年度经会计师事务所依据我国会计准则审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净赢利除以本次发行后总股本核算）。
本次发行市净率为1.63倍（按每股发行价格除以本次发行后每股净财物核算）
发行后每股收益：0.50元/股（依照2020年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的净赢利除以本次发行后总股本核算）
发行后每股净财物：4.73元/股（按2020年12月31日经审计的归属于母公司股东净财物加上本次发行征集资金净额之和除以本次发行后总股本核算）
2、天健会计师事务所（特别一般合伙）已于2021年6月15日对发行人征集资金的资金到位状况进行了审验，并出具《验资陈述》（天健验[2021]7-53号）。依据该陈述，到2021年6月15日，发行人应征集资金总额为262,350,452.16元，扣除不含税承销费及保荐费37,000,000.00元（不含前期已付出保荐费 5,000,000.00 元）后的征集资金为225,350,452.16元，另扣除已付出的保荐费、律师费、审计及验资费、法定信息发表、发行手续费等其他发行费用（不含税）29,554,441.61元后，发行人本次征集资金净额195,796,010.55元，其间，计入实收股自己民币34,027,296.00元，计入本钱公积（股本溢价）161,768,714.55元。
本次发行的发行费用总额为6,655.44万元（发行费用为不含增值税金额），详细状况如下：
注：本次发行各项费用均为不包含增值税的金额，如有尾数差异，系四舍五入导致。
本次发行选用向战略出资者定向配售、网下向契合条件的出资者询价配售、网上向持有上海商场非限售A股股份和非限售存托凭据市值的社会公众出资者定价发行相结合的方法进行。本次发行终究战略配售170.1364万股，占本次发行数量的5.00%。
网上有用申购数量为47,581,426,500股，对应的网上开始有用申购倍数约为4,906.57倍。网上终究发行数量为12,930,500股，网上定价发行的中签率为0.02717552%，其间网上出资者缴款认购12,921,433股，抛弃认购数量9,067股。网下终究发行数量为19,395,432股，其间网下出资者缴款认购19,394,040股，抛弃认购数量1,392股。本次发行网上、网下出资者抛弃认购股数悉数由保荐组织（主承销商）包销，保荐组织（主承销商）包销股份的数量为10,459股。
本公司在招股阐明书中已发表2018年12月31日、2019年12月31日和2020年12月31日的财物负债表，2018年度、2019年度、2020年度的赢利表及现金流量表，天健会计师事务所（特别一般合伙）对上述期间公司的财政报表进行了审计，天健会计师事务所出具了天健审〔2021〕7-48号标准无保留定见的《审计陈述》。相关财政数据已于招股阐明书中进行了充沛发表，本上市公告书不再发表，敬请出资者留意。出资者欲了解相关状况请详细阅览招股阐明书“第八节 财政会计信息与办理层剖析”内容。
公司财政陈述审计截止日为2020年12月31日，天健会计师事务所对公司2021年1-3月财政报表进行了审理并出具了天健审〔2021〕7-564号《审理陈述》。出资者欲了解相关状况，请详细阅览招股意向书附件的《审理陈述》及招股阐明书“第八节 财政会计信息与办理层剖析”之“十六、财政陈述审计截止日后的首要财政信息及运营状况”，本上市公告书不再发表，敬请出资者留意。
公司2021年上半年估计将完结运营收入约21,000.00万元至24,000.00万元，同比改变约-9.71%至3.19%；估计完结归属于母公司股东的净赢利约2,300.00万元至2,700.00万元，同比改变约-24.53%至-11.40%；估计完结扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净赢利2,200.00万元至2,590.00万元，同比改变约-18.35%至-3.88%。公司2021年上半年经运营绩估计较2020年上半年有所下降，首要为特高压项目避雷器交货周期不同，奉献的收入及赢利下降所造成的。2020年上半年，公司特高压项目避雷器收入为3,748.16万元，首要由陕北-武汉±800kV特高压直流输电工程及雅中-江西特高压直流工程两个特高压项目奉献。2021年上半年，公司特高压项目避雷器收入估计为2,200万元，较2020年上半年下降1,548.16万元，导致2021年上半年公司经运营绩估计有所下降。2021年，公司白鹤滩-江苏特高压工程项目、南昌-长沙特高压沟通工程项目、南阳-荆门-长沙特高压工程项目等特高压项目合同金额超越6,000万元，估计首要于2021年下半年交货，因而上述特高压项目避雷器收入估计首要于2021年下半年完结。
上述 2021年上半年财政数据为公司开始估计数据，未经会计师审计或审理，且不构成盈余猜测。
为标准本公司征集资金办理，维护出资者权益，依据有关法令法规及《上海证券买卖所上市公司征集资金办理办法》的规矩，公司别离在招商银行股份有限公司南阳分行、我国建造银行股份有限公司南阳分行、我国光大银行股份有限公司南阳分行开设专户作为征集资金专项账户，并与保荐组织和银行签署《征集资金三方监管协议》。
本公司自刊登初次揭露发行股票招股意向书至本上市公告书刊登前，没有发生其他或许对公司有较大影响的重要事项。详细如下：
（一）公司严厉依照《公司法》、《证券法》等法令法规的要求，标准运作，运营状况正常，首要事务开展方针发展正常；
（二）公司出产运营状况、外部条件或出产环境未发生严重改变（包含原材料收购和产品出售价格、原材料收购和产品出售方法、所在职业或商场的严重改变等）；
（三）公司未缔结或许对公司的财物、负债、权益和运营效果发生严重影响的重要合同；
（十二）公司董事会运转正常，抉择及其首要内容无反常，公司未举行监事会和股东大会；
上市保荐组织招商证券股份有限公司已向上海证券买卖所提交了《招商证券股份有限公司关于金冠电气股份有限公司初次揭露发行股票并在科创板上市之上市保荐书》，上市保荐组织的引荐定论如下：
金冠电气请求初次揭露发行股票并在科创板上市契合《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《科创板初次揭露发行股票注册办理办法（试行）》及《上海证券买卖所科创板股票上市规矩》等法令、法规的相关要求，其股票具有在上海证券买卖所科创板上市的条件。招商证券赞同担任金冠电气本次发行上市的保荐组织，引荐其股票在上海证券买卖所科创板上市买卖，并承当相关保荐职责。
梁战果先生，招商证券出资银行总部战略客户部负责人，保荐代表人，先后掌管或首要参加完结的保荐事务相关项目有：明阳电路、太辰光、可立克、川大智胜、华盛昌等IPO项目；方大集团、广宇集团、招商地产、中航地产、宁波海运等非揭露发行项目；通富微电、招商地产揭露增发项目。
关建华先生，招商证券出资银行总部副总裁，保荐代表人，首要参加或主办的保荐事务相关项目有：辉丰股份配股项目、明阳电路IPO项目等。
一、本次发行前股东所持股份的限售组织、自愿确认股份、延伸确认时以及相关股东持股及减持意向的许诺
“1.自金冠电气初次揭露发行股票并上市之日起三十六个月内，自己不转让或许托付别人办理金冠电气初次揭露发行股票前自己已直接或直接持有的股份，也不由金冠电气回购该等股份。
2.公司股票上市后6个月内如公司股票接连20个买卖日的收盘价均低于公司初次揭露发行股票时的发行价，或许上市后6个月期末收盘价低于公司初次揭露发行股票时的发行价，自己持有的公司股票的确认时限主动延伸6个月。假如因派发现金盈利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，上述收盘价须依照我国证券监督办理委员会、上海证券买卖所的有关规矩作相应调整。
3.自己在公司担任董事、高档办理人员期间，每年转让的公司的股份不超越自己直接或直接持有的公司股份总数的25%，自己离任后半年内，不转让自己直接或直接持有的公司股份；且自己许诺在担任公司董事、高档办理人员任期届满前离任的，自己在就任时确认的任期内和任期届满后六个月内，将持续恪守前述约束。
4.自己将忠诚实行上述许诺，并承当相应的法令职责，若不实行本许诺所赋予的职责和职责，自己将承当公司、公司其他股东或利益相关方因而所遭到的任何丢失，违规减持公司股票的收益将归公司一切。若自己离任或职务改变的，不影响本许诺的效能，自己仍将持续实行上述许诺。
5.若上述股份的确认时与证券监管组织的最新监管定见不相符，自己将依据证券监管组织的监管定见进行相应调整。”
“在自己所持金冠电气股票确认时届满之日起两年内，若减持金冠电气股票，应满意以下要求：
自己将依照金冠电气初次揭露发行股票并在科创板上市招股阐明书以及自己出具的各项许诺载明的限售期限要求，并严厉恪守《公司法》《证券法》《上市公司股东、董监高减持股份的若干规矩》《上海证券买卖所上市公司股东及董事、监事、高档办理人员减持股份施行细则》《上海证券买卖所科创板股票上市规矩》等减持时有用的法令法规的相关规矩减持股票。
自己在限售期满后两年内，在公司担任董事或高档办理人员期间，每年减持所持有的公司股份数量算计不超越上一年度最终一个买卖日自己直接或直接持有的股份总数的25%。因公司进行权益分配、减资缩股等导致自己直接或直接持有公司股份改变的，相应年度可转让股份额度做相应改变。自己减持直接或直接持有的金冠电气股份应契合相关法令、法规、规章的规矩，减持方法包含但不限于二级商场会集竞价买卖方法、大宗买卖方法、协议转让方法等。
自己在金冠电气初次揭露发行股票前所持有的金冠电气股票在确认时满后两年内减持的，减持价格（假如因派发现金盈利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，须依照我国证券监督办理委员会、上海证券买卖所的有关规矩作相应调整）不低于金冠电气初次揭露发行股票时的发行价。
自己在减持持有的金冠电气股票时，如经过证券买卖所会集竞价买卖方法减持股份的，在初次卖出的十五个买卖日前向上海证券买卖所存案减持方案并予以公告，如采纳其他方法减持的将提早三个买卖日予以公告，依照《证券法》《我国证监会关于进一步推动新股发行体制改革的定见》《上市公司股东、董监高减持股份的若干规矩》等减持时有用的法令、法规、规章和买卖所标准性文件的规矩及时、精确地实行信息发表职责。
若自己离任或职务改变的，不影响本许诺的效能，自己仍将持续实行上述许诺。在自己持股期间，若股份确认和减持的法令、法规、标准性文件、方针及证券监管组织的要求发生改变，则自己乐意主动适用改变后的法令、法规、标准性文件、方针及证券监管组织的要求。”
“1.自金冠电气初次揭露发行股票并上市之日起三十六个月内，本公司不转让或许托付别人办理本公司所直接或直接持有的金冠电气初次揭露发行股票前已发行的股份，也不由金冠电气回购该等股份。
2.金冠电气股票上市后6个月内如其股票接连20个买卖日的收盘价均低于其初次揭露发行股票时的发行价，或许上市后6个月期末收盘价低于金冠电气初次揭露发行股票时的发行价，本公司持有的金冠电气股票的确认时限主动延伸6个月。假如因派发现金盈利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，上述收盘价依照我国证券监督办理委员会、上海证券买卖所的有关规矩作相应调整。
3.本公司将忠诚实行上述许诺，并承当相应的法令职责，若不实行本许诺所赋予的职责和职责，本公司将承当金冠电气、金冠电气其他股东或利益相关方因而所遭到的任何丢失，违规减持发行人股票的收益将归金冠电气一切。